Итоги июня 2014

[option2012]

Итоги июня лучше , чем в мае плюс 4% против +1.91% S&P500

Comments

[r6171]

Простое дельтахеджирование проданных опционов будет давать в долгосрочке околонулевую доходность, я думаю. В прошедшем месяце волатильность падала, т.е. реализованная волатильность оказалась ниже проданной. Эффективность рынка растет, а схема простая

[option2012]

В принципе так и получается- около нуля.
А что вы имеете ввиду под непростым дельта=хеджированием?

[r6171]

под непростым я имел в виду не сам механизм дельта хеджирования, а опционную позицию, которая хеджируется, т.е. со значительно большей вероятностью неэффективности